動(dòng)力電池市場(chǎng)需求大爆發(fā)汽后，疊加原材料價(jià)格上漲因素衣迷，以寧德時(shí)代為首的動(dòng)力電池企業(yè)釋放出巨量的采購需求凸窖，訂單金額遠(yuǎn)勝以往佑颇。
據(jù)起點(diǎn)鋰電大數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)洽灿，自2021年至今综界，寧德時(shí)代已經(jīng)下發(fā)超230億訂單炼缰，涉及三元材料拦袍、鋰電設(shè)備、隔膜脸婉、電解液及溶劑誓拉、結(jié)構(gòu)件等全產(chǎn)業(yè)各環(huán)節(jié)，既涵蓋細(xì)分領(lǐng)域龍頭企業(yè)尝赵，也開發(fā)出二三梯隊(duì)供應(yīng)商企業(yè)篓羊。
與此同時(shí)，綁定寧德時(shí)代這家龍頭弓呵，相關(guān)企業(yè)獲發(fā)展紅利千绍，實(shí)現(xiàn)營(yíng)收、凈利雙增長(zhǎng)溃蛙，進(jìn)一步拓寬市場(chǎng)規(guī)模灌旧，推動(dòng)實(shí)現(xiàn)規(guī)模效應(yīng)。
1绰筛、派發(fā)超230億訂單
從訂單分配來看枢泰，寧德時(shí)代一共向產(chǎn)業(yè)鏈派發(fā)19筆訂單，其中鋰電設(shè)備端占比最大铝噩，多達(dá)11筆衡蚂，合計(jì)金額達(dá)124.11億元。
若以單GWh產(chǎn)能關(guān)鍵設(shè)備投資金額為2億元計(jì)算骏庸，目前下發(fā)設(shè)備訂單對(duì)應(yīng)的產(chǎn)能約在62GWh左右毛甲。目前來看，寧德時(shí)代已在全球布局落地了10個(gè)生產(chǎn)基地，總規(guī)劃產(chǎn)能超過760GWh玻募。由此測(cè)算只损，寧德時(shí)代將帶動(dòng)超1500億元設(shè)備需求，給各工序環(huán)節(jié)頭部設(shè)備企業(yè)將帶來新一輪訂單七咧。且在頭部設(shè)備企業(yè)產(chǎn)能滿載情況下跃惫，一批具備一定競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的二、三線鋰電設(shè)備企業(yè)也正迎來新的發(fā)展機(jī)遇顿储，比如蘭劍智能溺联、正業(yè)科技等等。
需要提及的是遮店，從上表來看捻境，寧德時(shí)代在2021年于原材料端下發(fā)訂單較少，這主要是因?yàn)樽匀ツ暌詠泶辆疲捎诓牧蟽r(jià)格猛漲炸鹅，市場(chǎng)供需失衡加劇，包括寧德時(shí)代在內(nèi)電池企業(yè)更多地通過投資合作肯锻、回收利用伍愕、自行開采等方式來穩(wěn)固供應(yīng)鏈安全更践。
比如鋰鹽方面户犯，寧德時(shí)代去年先后多次出手，參與到全球鋰礦“爭(zhēng)奪戰(zhàn)”中藏络，同時(shí)加快國(guó)內(nèi)如宜春鋰資源開發(fā)進(jìn)度糜透，戰(zhàn)略投資江西志存鋰業(yè)、天華時(shí)代等臭杰，2022年又相繼落子四川粤咪、貴州成立鋰礦公司，合資永興材料渴杆、天華超凈建設(shè)碳酸鋰項(xiàng)目寥枝。此目前寧德時(shí)代方面表示，公司鋰回收率已超90%磁奖。
磷酸鐵鋰材料端囊拜，寧德時(shí)代加快與德方納米合資項(xiàng)目建設(shè)，增資江西升華比搭、常州鋰源冠跷、湖南裕能等企業(yè)；負(fù)極材料端身诺，寧德時(shí)代增資中科電氣蜜托，共建10億負(fù)極項(xiàng)目；鋰電銅箔方面，2022年2月橄务，寧德時(shí)代與嘉元科技合資建設(shè)10萬噸項(xiàng)目幔托。
2、27家供應(yīng)鏈企業(yè)凈利暴漲
業(yè)績(jī)端台凰，據(jù)起點(diǎn)鋰電大數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)义黑，27家寧德時(shí)代供應(yīng)鏈上市企業(yè)披露了2021年業(yè)績(jī)快報(bào)或業(yè)績(jī)預(yù)告，凈利皆實(shí)現(xiàn)同比大漲橘曙，其中慷递，鋰電銅箔企業(yè)諾德股份憑借7409.93%的凈利增速成為2021年鋰電行業(yè)“預(yù)增王”。
諾德股份表示惑箕，業(yè)績(jī)上升主要是產(chǎn)銷量增長(zhǎng)帶動(dòng)規(guī)模效應(yīng)祸芙，公司降低了單位加工成本從而提高了產(chǎn)品利潤(rùn)率。
除諾德股份外科谨，漲價(jià)最為顯著的鋰鹽钱锉、電解液環(huán)節(jié)，相關(guān)企業(yè)凈利潤(rùn)增速最高渊喘，產(chǎn)業(yè)鏈利潤(rùn)向上游原材料傾斜诊捆。
比如，盛新鋰能預(yù)計(jì)2021年凈利潤(rùn)8.3億-9.2億元拨才，同比增長(zhǎng)29.54倍-32.85倍纸措，創(chuàng)下該公司上市以來的新高。
對(duì)于業(yè)績(jī)大增官脓，盛新鋰能表示协怒，主要是下游客戶對(duì)鋰鹽的需求強(qiáng)勁增長(zhǎng)，其鋰鹽產(chǎn)銷量和售價(jià)均較2020年大幅上升卑笨。
面對(duì)旺盛的市場(chǎng)需求孕暇，上市公司也在加速向上游鋰礦資源布局。
如2月9日赤兴，藏格礦業(yè)披露公告顯示妖滔，與超級(jí)資源股份有限公司簽署獨(dú)家戰(zhàn)略合作協(xié)議，就超級(jí)資源持有100%股權(quán)的阿根廷Laguna Verde鹽湖鋰項(xiàng)目開展投資合作桶良。
2月28日座舍，礦業(yè)巨頭西部礦業(yè)公告稱，公司擬受到控股股東西礦集團(tuán)所持鋰資源公司27%股權(quán)艺普，積極參與鋰資源開發(fā)簸州。
而在鋰電池四大材料中，業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)較為明顯的是磷酸鐵鋰和電解液環(huán)節(jié)歧譬。
在2021年磷酸鐵鋰電池裝機(jī)量反超三元鋰電池的背景下岸浑，磷酸鐵鋰正極材料商利潤(rùn)增速實(shí)現(xiàn)“逆襲”，電解液企業(yè)則主要是六氟磷酸鋰價(jià)格的暴漲促使量?jī)r(jià)齊升。
此外慷郎，值得一提的是啡产，相較于材料企業(yè)，設(shè)備企業(yè)也實(shí)現(xiàn)了營(yíng)收促驶、凈利雙增的局面肢有，但是多數(shù)設(shè)備廠凈利增速明顯慢于業(yè)績(jī)?cè)鏊佟?br />
這主要是因?yàn)椋环矫嫖镆牛瑒?dòng)力電池企業(yè)密集大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn)涣恤，設(shè)備企業(yè)迎來爆發(fā)式增長(zhǎng)機(jī)遇。同時(shí)插撩，高質(zhì)量穩(wěn)定產(chǎn)能交付成為設(shè)備企業(yè)短期主要壓力络骤。
比如利元亨獲近50億鋰電設(shè)備訂單，科瑞技術(shù)鋰電設(shè)備業(yè)務(wù)在手訂單超18億元摹院，大族激光獲10.03億鋰電設(shè)備訂單朵令。
另一方面，動(dòng)力電池大規(guī)模制造開啟后众巷，在生產(chǎn)效率彼硫、產(chǎn)品品質(zhì)上提出更為嚴(yán)苛的要求，給設(shè)備企業(yè)研發(fā)及成本帶來了重壓凌箕。
由此或可看出拧篮，動(dòng)力電池廠商為設(shè)備企業(yè)提供更多訂單的同時(shí)，隨著生產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)大陌知，設(shè)備企業(yè)的成本控制他托、毛利水平或也受到一定影響掖肋。
據(jù)起點(diǎn)鋰電大數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)洽灿，自2021年至今综界，寧德時(shí)代已經(jīng)下發(fā)超230億訂單炼缰，涉及三元材料拦袍、鋰電設(shè)備、隔膜脸婉、電解液及溶劑誓拉、結(jié)構(gòu)件等全產(chǎn)業(yè)各環(huán)節(jié)，既涵蓋細(xì)分領(lǐng)域龍頭企業(yè)尝赵，也開發(fā)出二三梯隊(duì)供應(yīng)商企業(yè)篓羊。
與此同時(shí)，綁定寧德時(shí)代這家龍頭弓呵，相關(guān)企業(yè)獲發(fā)展紅利千绍，實(shí)現(xiàn)營(yíng)收、凈利雙增長(zhǎng)溃蛙，進(jìn)一步拓寬市場(chǎng)規(guī)模灌旧，推動(dòng)實(shí)現(xiàn)規(guī)模效應(yīng)。
1绰筛、派發(fā)超230億訂單
從訂單分配來看枢泰，寧德時(shí)代一共向產(chǎn)業(yè)鏈派發(fā)19筆訂單，其中鋰電設(shè)備端占比最大铝噩，多達(dá)11筆衡蚂，合計(jì)金額達(dá)124.11億元。
若以單GWh產(chǎn)能關(guān)鍵設(shè)備投資金額為2億元計(jì)算骏庸，目前下發(fā)設(shè)備訂單對(duì)應(yīng)的產(chǎn)能約在62GWh左右毛甲。目前來看，寧德時(shí)代已在全球布局落地了10個(gè)生產(chǎn)基地，總規(guī)劃產(chǎn)能超過760GWh玻募。由此測(cè)算只损，寧德時(shí)代將帶動(dòng)超1500億元設(shè)備需求，給各工序環(huán)節(jié)頭部設(shè)備企業(yè)將帶來新一輪訂單七咧。且在頭部設(shè)備企業(yè)產(chǎn)能滿載情況下跃惫，一批具備一定競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的二、三線鋰電設(shè)備企業(yè)也正迎來新的發(fā)展機(jī)遇顿储，比如蘭劍智能溺联、正業(yè)科技等等。
需要提及的是遮店，從上表來看捻境，寧德時(shí)代在2021年于原材料端下發(fā)訂單較少，這主要是因?yàn)樽匀ツ暌詠泶辆疲捎诓牧蟽r(jià)格猛漲炸鹅，市場(chǎng)供需失衡加劇，包括寧德時(shí)代在內(nèi)電池企業(yè)更多地通過投資合作肯锻、回收利用伍愕、自行開采等方式來穩(wěn)固供應(yīng)鏈安全更践。
比如鋰鹽方面户犯，寧德時(shí)代去年先后多次出手，參與到全球鋰礦“爭(zhēng)奪戰(zhàn)”中藏络，同時(shí)加快國(guó)內(nèi)如宜春鋰資源開發(fā)進(jìn)度糜透，戰(zhàn)略投資江西志存鋰業(yè)、天華時(shí)代等臭杰，2022年又相繼落子四川粤咪、貴州成立鋰礦公司，合資永興材料渴杆、天華超凈建設(shè)碳酸鋰項(xiàng)目寥枝。此目前寧德時(shí)代方面表示，公司鋰回收率已超90%磁奖。
磷酸鐵鋰材料端囊拜，寧德時(shí)代加快與德方納米合資項(xiàng)目建設(shè)，增資江西升華比搭、常州鋰源冠跷、湖南裕能等企業(yè)；負(fù)極材料端身诺，寧德時(shí)代增資中科電氣蜜托，共建10億負(fù)極項(xiàng)目；鋰電銅箔方面，2022年2月橄务，寧德時(shí)代與嘉元科技合資建設(shè)10萬噸項(xiàng)目幔托。
2、27家供應(yīng)鏈企業(yè)凈利暴漲
業(yè)績(jī)端台凰，據(jù)起點(diǎn)鋰電大數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)义黑，27家寧德時(shí)代供應(yīng)鏈上市企業(yè)披露了2021年業(yè)績(jī)快報(bào)或業(yè)績(jī)預(yù)告，凈利皆實(shí)現(xiàn)同比大漲橘曙，其中慷递，鋰電銅箔企業(yè)諾德股份憑借7409.93%的凈利增速成為2021年鋰電行業(yè)“預(yù)增王”。
諾德股份表示惑箕，業(yè)績(jī)上升主要是產(chǎn)銷量增長(zhǎng)帶動(dòng)規(guī)模效應(yīng)祸芙，公司降低了單位加工成本從而提高了產(chǎn)品利潤(rùn)率。
除諾德股份外科谨，漲價(jià)最為顯著的鋰鹽钱锉、電解液環(huán)節(jié)，相關(guān)企業(yè)凈利潤(rùn)增速最高渊喘，產(chǎn)業(yè)鏈利潤(rùn)向上游原材料傾斜诊捆。
比如，盛新鋰能預(yù)計(jì)2021年凈利潤(rùn)8.3億-9.2億元拨才，同比增長(zhǎng)29.54倍-32.85倍纸措，創(chuàng)下該公司上市以來的新高。
對(duì)于業(yè)績(jī)大增官脓，盛新鋰能表示协怒，主要是下游客戶對(duì)鋰鹽的需求強(qiáng)勁增長(zhǎng)，其鋰鹽產(chǎn)銷量和售價(jià)均較2020年大幅上升卑笨。
面對(duì)旺盛的市場(chǎng)需求孕暇，上市公司也在加速向上游鋰礦資源布局。
如2月9日赤兴，藏格礦業(yè)披露公告顯示妖滔，與超級(jí)資源股份有限公司簽署獨(dú)家戰(zhàn)略合作協(xié)議，就超級(jí)資源持有100%股權(quán)的阿根廷Laguna Verde鹽湖鋰項(xiàng)目開展投資合作桶良。
2月28日座舍，礦業(yè)巨頭西部礦業(yè)公告稱，公司擬受到控股股東西礦集團(tuán)所持鋰資源公司27%股權(quán)艺普，積極參與鋰資源開發(fā)簸州。
而在鋰電池四大材料中，業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)較為明顯的是磷酸鐵鋰和電解液環(huán)節(jié)歧譬。
在2021年磷酸鐵鋰電池裝機(jī)量反超三元鋰電池的背景下岸浑，磷酸鐵鋰正極材料商利潤(rùn)增速實(shí)現(xiàn)“逆襲”，電解液企業(yè)則主要是六氟磷酸鋰價(jià)格的暴漲促使量?jī)r(jià)齊升。
此外慷郎，值得一提的是啡产，相較于材料企業(yè)，設(shè)備企業(yè)也實(shí)現(xiàn)了營(yíng)收促驶、凈利雙增的局面肢有，但是多數(shù)設(shè)備廠凈利增速明顯慢于業(yè)績(jī)?cè)鏊佟?br />
這主要是因?yàn)椋环矫嫖镆牛瑒?dòng)力電池企業(yè)密集大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn)涣恤，設(shè)備企業(yè)迎來爆發(fā)式增長(zhǎng)機(jī)遇。同時(shí)插撩，高質(zhì)量穩(wěn)定產(chǎn)能交付成為設(shè)備企業(yè)短期主要壓力络骤。
比如利元亨獲近50億鋰電設(shè)備訂單，科瑞技術(shù)鋰電設(shè)備業(yè)務(wù)在手訂單超18億元摹院，大族激光獲10.03億鋰電設(shè)備訂單朵令。
另一方面，動(dòng)力電池大規(guī)模制造開啟后众巷，在生產(chǎn)效率彼硫、產(chǎn)品品質(zhì)上提出更為嚴(yán)苛的要求，給設(shè)備企業(yè)研發(fā)及成本帶來了重壓凌箕。
由此或可看出拧篮，動(dòng)力電池廠商為設(shè)備企業(yè)提供更多訂單的同時(shí)，隨著生產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)大陌知，設(shè)備企業(yè)的成本控制他托、毛利水平或也受到一定影響掖肋。
